DCA là gì trong đầu tư chứng khoán? 8 cách áp dụng DCA cho hiệu quả đầu tư

Ngày đăng: 20/09/2023 lượt xem

 

DCA là gì? Giải thích thuật ngữ DCA
DCA là gì? Giải thích thuật ngữ DCA

DCA là gì?

DCA (Dollar-Cost Averaging) là một chiến lược đầu tư mà nhà đầu tư sẽ chia nhỏ nguồn vốn của mình và đầu tư vào thị trường ở các thời điểm khác nhau thay vì chỉ đầu tư một lần duy nhất. Cách hoạt động của DCA khá đơn giản. Nhà đầu tư sẽ phân chia số vốn của mình thành các phần bằng nhau và đầu tư vào loại hình tài sản đã chọn theo từng giai đoạn. Điều này giúp giảm thiểu rủi ro từ những biến động không lường trước của thị trường.

Nếu như thông thường, nhà đầu tư sẽ đầu tư toàn bộ số vốn của mình vào một lần mua cổ phiếu hoặc tài sản khác, thì khi sử dụng phương pháp DCA, nhà đầu tư sẽ mua thêm cổ phiếu khi giá thấp hơn và ít tài sản hơn khi giá tăng cao. Chiến lược này giúp tối ưu hóa chi phí đầu tư và hạn chế những rủi ro tiềm ẩn khi cố gắng “mua đỉnh bán đáy”.

Cách tính trung bình giá DCA

Công thức này đơn giản là chia tổng số tiền bạn đã đầu tư (T) cho tổng số lần đầu tư (N) để tính trung bình giá của mỗi lần đầu tư. Điều này giúp quý bạn đọc xác định giá trung bình của tất cả các đầu tư của mình trong chiến lược DCA.

AC = T / N
Trong đó:
  • AC là trung bình giá (average cost) của các đầu tư của bạn
  • T là tổng số tiền bạn đã đầu tư hoặc dự định đầu tư bằng phương pháp DCA
  • N là tổng số lần bạn đã đầu tư hoặc dự định đầu tư trong tương lai

Ví dụ minh họa

Giả sử bạn đang có 10.000.000 VND và muốn đầu tư vào cổ phiếu ABC đang có giá là 25.000 VND/cổ phiếu. Thông thường, bạn sẽ dùng toàn bộ số tiền để mua cổ phiếu ABC.

Tuy nhiên, khi áp dụng phương pháp DCA, bạn sẽ chia số vốn bằng 5 phần bằng nhau. Và bạn sẽ phân bổ 5 phần ấy để mua cổ phiếu ABC theo chu kỳ tuần. Với biến động giá của cổ phiếu ABC, sau 5 tuần bạn sẽ có:

  • Tuần 1: Mua 400 cổ phiếu ABC với giá 25.000 VND/cổ phiếu
  • Tuần 2: Mua 410 cổ phiếu ABC với giá 24.500 VND/cổ phiếu
  • Tuần 3: Mua 420 cổ phiếu ABC với giá 24.000 VND/cổ phiếu
  • Tuần 4: Mua 430 cổ phiếu ABC với giá 23.500 VND/cổ phiếu
  • Tuần 5: Mua 440 cổ phiếu ABC với giá 23.000 VND/cổ phiếu

Với giá mua cổ phiếu trung bình = 24.400 VND, sau 5 tuần bạn đã thu về 413 cổ phiếu lớn hơn khi đầu tư tất cả một lần, chỉ thu về 400 cổ phiếu.

Dù thị trường có biến động tăng hay giảm, tổng nguồn vốn của bạn vẫn được đảm bảo ở mức trung bình. Từ đó, rủi ro thua lỗ đã được giảm xuống đáng kể.

Lợi ích 

  • Giảm Áp Lực Tài Chính: DCA giảm áp lực bằng cách đầu tư theo phần nhỏ thay vì toàn bộ một lần, làm giảm rủi ro và tạo thoải mái tài chính.
  • Xây Dựng Thói Quen Đầu Tư: Khuyến khích đầu tư đều đặn, giúp xây dựng sự giàu có theo thời gian thông qua việc tận dụng cơ hội đầu tư.
  • Tự Động và Loại Bỏ Lo Lắng: DCA là tự động, giúp loại bỏ lo lắng về thời điểm đầu tư, tạo kiên nhẫn và kiểm soát tâm lý.
  • Tránh Cạm Bẫy Thị Trường: Ngăn chặn cạm bẫy thời điểm thị trường bằng cách phân chia đầu tư, không phụ thuộc vào quyết định chính xác về thời điểm thị trường.
  • Tận Dụng Cơ Hội Tăng Giá: Đảm bảo bạn sẵn sàng mua khi có cơ hội tăng giá, tận dụng biến động tích cực trên thị trường.
  • Loại Bỏ Cảm Xúc Trong Đầu Tư: Tự động hóa quy trình đầu tư, loại bỏ cảm xúc và giảm nguy cơ làm tổn hại lợi nhuận.

8 Cách sử dụng DCA hiệu quả

Cách sử dụng DCA  Giải thích
Xác định mục tiêu đầu tư Trước khi quyết định đầu tư, bạn cần xác định mục tiêu đầu tư của mình. Điều này bao gồm việc xác định số tiền bạn muốn đầu tư và khoản thời gian bạn dự định đầu tư. DCA thường hiệu quả hơn khi bạn có mục tiêu đầu tư cụ thể.
Xác định thời kỳ đầu tư Quyết định thời kỳ đầu tư dự kiến là bao lâu. DCA thường phù hợp cho những người muốn đầu tư dài hạn và chấp nhận biến động ngắn hạn trên thị trường.
Chọn khoản đầu tư Chọn sản phẩm đầu tư cụ thể để thực hiện DCA. Chiến lược này có thể áp dụng cho cổ phiếu, quỹ đầu tư,các tài sản tài chính khác.
Xác định thời điểm đầu tư Xác định thời điểm bắt đầu đầu tư theo phương pháp DCA.
Tuân thủ kế hoạch đầu tư Quan trọng nhất là tuân thủ kế hoạch đầu tư của bạn. Điều này đòi hỏi bạn phải đầu tư số tiền cố định đúng thời gian bạn đã xác định, ngay cả khi thị trường biến động. Việc này giúp bạn mua vào với giá thấp hơn khi thị trường đi xuống và giảm thiểu rủi ro.
Theo dõi và điều chỉnh DCA không có nghĩa là bạn không cần theo dõi đầu tư của mình. Hãy theo dõi sự phát triển của tài sản và thị trường để đảm bảo rằng kế hoạch DCA của bạn vẫn phù hợp với mục tiêu đầu tư của bạn. Có thể bạn sẽ cần điều chỉnh kế hoạch nếu có thay đổi trong tình hình tài chính hoặc mục tiêu đầu tư.
Đánh giá kết quả Định kỳ đánh giá kết quả của chiến lược DCA của bạn để xem liệu nó có còn phù hợp với mục tiêu đầu tư hay không. Nếu cần, bạn có thể thay đổi kế hoạch đầu tư để đáp ứng mục tiêu của mình.
Đa dạng hóa danh mục đầu tư Hãy cân nhắc đầu tư vào nhiều loại tài sản để đa dạng hóa rủi ro. DCA có thể áp dụng cho nhiều loại tài sản khác nhau, không chỉ giới hạn trong một tài sản duy nhất.

Những cân nhắc khi sử dụng DCA

  • Không bảo vệ trước rủi ro giảm giá: Đây không phải là giải pháp tuyệt vời khi thị trường giảm giá liên tục, và không thể hoàn toàn bảo vệ nhà đầu tư trước rủi ro giảm giá.
  • Giả định về tăng giá cuối cùng: Chiến lược này giả sử rằng giá cuối cùng sẽ tăng, phù hợp với quan điểm nhiều nhà đầu tư dài hạn. Sự giả định này có thể không đảm bảo trong mọi tình huống thị trường.
  • Không thích hợp cho tất cả cổ phiếu: Việc áp dụng DCA để mua cổ phiếu cụ thể mà không nghiên cứu chi tiết về công ty có thể tạo ra các quyết định không chính xác và không có lợi ích.
  • Nguy cơ mua cao hơn hoặc tiếp tục mua khi không nên: Có nguy cơ nhà đầu tư tiếp tục mua cổ phiếu khi thị trường không lý tưởng hoặc thậm chí thoát khỏi vị thế mà không tự nhận ra.
  • Rủi ro khi sử dụng với cổ phiếu cá nhân: Việc sử dụng DCA để mua cổ phiếu cá nhân đòi hỏi sự hiểu biết chi tiết về doanh nghiệp, và việc này có thể làm mất đi lợi thế của chiến lược.
  • Thích hợp hơn cho quỹ chỉ số: Nhà đầu tư ít hiểu biết có thể gặp ít rủi ro hơn khi sử dụng DCA để mua các quỹ chỉ số thay vì cổ phiếu riêng lẻ.

Đối tượng nào phù hợp với phương pháp DCA?

Phương pháp DCA thích hợp với các nhà đầu tư mới (F0) tham gia thị trường và những người muốn đầu tư dài hạn. Đối với những người mới bắt đầu hành trình đầu tư, DCA giúp bạn hạn chế rủi ro và tạo dựng được thói quen đầu tư thông minh. Đối với những nhà đầu tư trường phái dài hạn, DCA giúp bạn tận dụng được những cơ hội tăng trưởng và tăng giá trị của tài sản.

Lời kết

Đây hoàn toàn có thể là một chiến lược phù hợp cho nhà đầu tư mới và những người có mục tiêu đầu tư dài hạn. Tuy nhiên, việc áp dụng DCA đòi hỏi nhà đầu tư phải thật sự kiên nhẫn và quản lý vốn chặt chẽ.

Mở tài khoản online chứng khoán HSC ngay hôm nay để bắt đầu hành trình đầu tư cùng nhiều kiến thức được cập nhật tại HSCEdu. Đừng quên thường xuyên cập nhật  tin tức thị trường chứng khoán mới nhất trên Stock Insight bạn nhé!

Bài viết cùng chuyên mục

tỷ lệ free-float là gì?

Free-float là gì? Ý nghĩa và công thức tính tỷ lệ Free-float

Free-Float là gì? Free-float là tỷ lệ khối lượng cổ phiếu có thể tự do chuyển nhượng trên thị trường so với tổng số cổ phiếu đang lưu hành, đề...

trái phiếu là gì

Trái phiếu là gì? 5 Cách phân loại trái phiếu bạn nên biết

Trái phiếu là gì? Trái phiếu là một loại công cụ tài chính mà công ty, tổ chức hoặc chính phủ phát hành để vay tiền từ nhà đầu tư....

lập kế hoạch tài chính cá nhân

Các bước lập kế hoạch tài chính cá nhân đơn giản, dễ thực hiện

Kế hoạch tài chính cá nhân là cơ sở quan trọng giúp nhà đầu tư quản lý chi tiêu cá nhân một cách có tổ chức và thông minh. Đây...